게다가 미국 ETF는 해외금융상품으로 분류되기 때문에 세금 신고, 공제 한도, 가산세까지 복잡하게 얽혀 있습니다. 이 글에서는 한미 ETF의 과세 차이를 명확히 비교하고, 투자자가 선택할 때 어떤 전략을 세워야 하는지 구체적으로 정리해 드립니다.
① 한국 ETF vs 미국 ETF – 과세 구조 차이 핵심 정리
ETF 투자에 있어 가장 중요한 기준 중 하나는 바로 세금 구조입니다.
같은 ETF라도 ‘한국 상장 ETF’와 ‘미국 상장 ETF’는 세금 체계가 전혀 다릅니다.
한국 ETF는 양도소득세 대상이며, 연 250만 원까지 비과세 혜택이 있습니다. 초과 시 22%의 세율이 적용되며, 증권사 앱에서 자동으로 확인 가능합니다.
미국 ETF는 배당소득세 15%를 먼저 원천징수하며, 양도차익에 대해서는 해외금융상품 과세로 22%가 부과됩니다. 기본공제가 없고, 별도 신고가 필요합니다.
| 구분 | 한국 ETF | 미국 ETF |
|---|---|---|
| 과세 항목 | 매도 차익 (양도소득세) | 배당소득세 + 매도 차익(양도세) |
| 기본 공제 | 250만 원/년 | 없음 |
| 세율 | 22% (지방세 포함) | 배당 15% 원천징수 + 양도 22% |
| 세금 신고 | 자동 계산 또는 간편 신고 | 직접 신고 (해외금융소득) |
| 절세 전략 | 장기 보유, 수익 조절로 비과세 활용 | ISA·연금계좌 활용, QQQ 등 성장형 ETF 운용 |
② 세금 신고 방식과 투자 계좌별 전략 비교
국내 ETF는 세금이 자동으로 원천징수되며, 일반 증권 계좌에서 별도의 신고 없이도 운용이 가능합니다.
반면, 미국 ETF의 경우 한국 거주자가 투자할 경우, 연 1회 한국 국세청 홈택스를 통해 해외주식 양도소득세를 직접 신고해야 합니다.
또한 미국 내 배당금은 15% 세율로 사전 원천징수된 후 지급되며, 이 역시 투자 수익률에 영향을 줄 수 있습니다.
이러한 이유로 미국 ETF는 세제 혜택이 있는 계좌에서 운용하는 것이 유리합니다.
ISA 계좌의 경우 연 200만 원까지 비과세, 초과분은 9.9% 분리과세가 적용되며,
연금저축·IRP 계좌를 활용하면 연금 수령 시점까지 과세를 이연할 수 있어 절세 효과가 큽니다.
③ 어떤 ETF가 유리할까? 투자자별 선택 가이드
초보 투자자나 장기투자 위주라면 국내 ETF가 안정적입니다.
250만 원 비과세 혜택, 자동 정산, 신고 편의성까지 고려하면 실질 수익률이 높습니다.
반면, 고소득자나 적극적인 글로벌 분산 투자를 선호한다면 미국 ETF + 절세 계좌 조합이 효과적입니다.
특히 ISA 또는 IRP로 운용하면 배당·차익 모두 절세가 가능하며, 장기적으로 안정적인 운용이 가능합니다.
✅ 동일 수익률(연 10%) 가정, 1년 보유 후 매도
- 한국 ETF: 1,000만 원 투자 → 수익 100만 원 중 250만 원 공제 적용 → 세금 0원
- 미국 ETF: 배당 수익 30만 원 → 세전 수익 100만 원 → 실수령 약 84만 원
※ 미국 ETF는 배당세 15% 공제 + 양도차익에 22% 과세로 인해 실효세율이 16~25% 수준까지 상승 가능 → 비과세 계좌 활용 여부에 따라 실수령 차이가 매우 큼
ISA, 연금계좌 등 세제혜택 계좌를 활용하면 미국 ETF도 충분히 경쟁력이 있지만, 그렇지 않다면 초보자에겐 국내 ETF가 실질적으로 더 효율적인 선택일 수 있습니다.